본 연구는, 신탁의 법률관계는 신탁당사자의 권리·의무를 규율하는 것을 목적으로 하는 반면, 신탁세제의 목적은 실질 담세력에 과세하여 조세회피를 방지하고 조세중립성을 유지함에 목적이 있으므로, 신탁의 법률관계와 신탁세제의 법률관계는 다르다는 점에서 출발하였다. 신탁은 민법 체계와는 달리 소유권이 사용·수익권과 처분권으로 분할되어, 사용·수익권은 수익자가, 처분권은 수탁자가 보유하는 법률관계이며, 수익권이 양적·질적으로 분할되어 다양한 신탁의 설정·변경이 가능하나, 현행 신탁세제는 이를 반영하지 못하여 다음과 같은 문제점을 안고 있다.
첫째, 수익자의 범위를 신탁법상 수익자의 범위로 한정하고 있어 소득분산, 수익권 이전 및 위탁자 지위 이전 등을 통하여 조세회피가 가능하다.
둘째, 질적으로 분할된 수익권과 존속기한 또는 수익이 확정되지 아니한 수익권에 대한 평가방법이 미비하여 수익권의 가치와 과세가액 산출이 곤란하다.
셋째, 상속세 및 증여세법은 현금주의 과세로 인한 과세 지연 및 과세 불능의 문제와 증여자(피상속인)으로부터 이탈되는 재산가액과 수증인(상속인)이 취득하는 수익권가액이 일치하지 않는 문제가 발생한다.
넷째, 수익자연속신탁에 대한 과세 규정이 없어, 사망시 이전하는 연속수익권에 대한 상속세 과세가액과 상속인의 상속재산가액을 결정하기 어렵다.
다섯째, 부가가치세 위탁자과세(예외적 수탁자과세)규정은 위탁자 지위 이전, 수익권 양도 시 과세가 불가능하고, 위탁자과세 대상을 재화의 매매로 한정한 문제점 등이 존재한다. 수탁자과세론은 수탁자가 신탁재산에 대하여 대외적으로 완전한 소유권과 처분권을 갖고 있다는 신탁의 법리에 기초하고 있으나, 소득세 납세의무자와 부가가치세 납세의무자를 불일치시켜 세금계산서의 검증 기능을 무력화 시킴으로써 정확한 소득과세를 어렵게 한다. 또한 전단계세액공제 방식인 우리나라 부가가치세 과세체계에 반하는 문제점이 존재한다.
이상의 문제점들은 소득분산을 통한 조세회피를 가능하게 하고, 사실상의 과세거래에 대하여 과세를 불가능하게 하며, 증여세로 과세된 소득에 대하여 소득세로 중복과세하거나 세목별로 상호 모순된 과세원칙을 적용함으로써 조세행정의 혼란을 야기하고 조세중립성을 훼손시킨다.
본 연구는 과세주체인 수익자의 범위를 현행 세법과 같은 신탁법상 수익자에 한정하지 않는다. 세법상 수익자의 범위를 경제적 실질에 맞게 정의하고, 수익자가 신탁재산을 가진 것으로 보고 수익권 이전을 과세 계기로 삼는 통일된 체계정합적인 수익자 과세 방안을 제시한다.
첫째, ‘위탁자신탁’ 과세제도를 도입하는 방안이다.
위탁자신탁에서는 위탁자가 수익자가 아닌 경우에도 위탁자 지배력 기준을 충족하면, 지배력이 미치는 범위 내에서 위탁자를 실질 수익자로 보고 신탁을 위탁자가 신탁재산을 가진 것으로 간주하는 것이다. 위탁자에게는 신탁소득에 대하여 과세하고, 수익자에게는 분배받을 수익에 대한 권리가 확정된 시점에 소득세를 과세한다. 아래 요건 중 하나 이상에 해당되면 ‘위탁자 신탁’에 해당된다. ① 위탁자가 신탁의 성립을 철회할 수 있는 권한을 갖고 있는 경우, ② 위탁자가 신탁이 존속되는 기간에 위탁자가 수익수익자, 원본수익권자 또는 귀속권리자를 지정·변경할 권한을 보유한 경우, ③ 위탁자가 신탁이 존속되는 기간에 수익자간 수익 분배비율이나 특정 수익자에게 분배될 금액을 조정할 권한이 있는 경우, ④ 신탁재산의 이익이 위탁자 및 그의 특수 관계자에게 무상(정당한 대가보다 낮은 대가 포함)으로 사실상 귀속되는 경우, ⑤ 위탁자와 수탁자간의 계약에 의한 신탁으로서 수익자를 지정하지 않은 경우, ⑥ 위탁자가 수익자 지정·변경권자를 지정할 권한을 유보한 경우, ⑦ 위탁자가 신탁재산 운용 및 처분가격에 대한 결정권을 갖고 있는 경우, ⑧ 위탁자가 원본수익자 또는 귀속권리자인 경우, ⑨ 위탁자에게 신탁의 목적을 변경할 권한이 있는 경우 등이다.
둘째, 실질기준을 적용하여 자익(自益)신탁, 타익(他益)신탁, 혼익(混益)신탁으로 분류하여 과세관계를 적용한다.
‘자익신탁’이란 위탁자의 이익을 위한 신탁이다. 위탁자가 유일한 수익자인 신탁과 위탁자 지배력 기준에 해당되는 위탁자신탁이 이에 해당된다. ‘타익신탁’은 위탁자가 지배력를 갖지 않은 위탁자외의 자가 수익자인 신탁이다. 타익신탁은 수익자가 수익권 비율로 신탁재산을 소유한 것으로 본다. ‘혼익신탁’은 자익신탁과 타익신탁과 혼재된 형태이다.
셋째, 수익권 유상 이전 시에는 수익권자가 해당 신탁재산을 매도한 것으로 보고 소득과세가, 무상 이전 시에는 수익을 실제 분배받는 시점이 아닌 신탁의 효력 발생 시점에 수익권 취득자에 증여과세가 이루어진다.
넷째, 수익권 평가기준 개선과 증여세를 수익기간 동안 분납하는 분납제도 및 5년 주기로 정산·신고하는 제도를 도입하는 방안이다.
수익권 평가액의 합계를 신탁재산가액과 일치시키고, 신탁재산가액을 수익수익권과 원본수익권의 현재가치 비율로 안분하여 각 수익권가액을 평가한다. 존속기간이 확정되지 아니한 경우에는 성별·연령별 잔여 기대여명연수로 평가하고, 수익이 확정되지 아니한 경우에는 신탁재산의 종류별로 국세청장이 고시한 예상 수익액으로 평가한다. 수익권의 취득시기는 신탁법상 수익권 취득의 효력이 발생한 시점이다. 다만, 정지조건부 수익권에서 조건 성취가 불확실한 경우에는 조건 성취 시점 또는 수익권 처분이 가능한 시점이다.
다섯째, 수익자연속신탁에 대하여 위탁자 사망시 수익수익권을 취득하는 제1수익자가 신탁재산 전체를 상속받은 것으로 보고, 제1수익권자 사망 시는 제2수익자가 신탁재산 전체를 상속받은 것으로 본다. 상속 이후에 수익자에게는 상속취득가액을 상각 대상으로 한 감가상각비를 공제한 소득금액에 대하여 소득세를 과세함으로써 중복과세를 방지한다.
여섯째, 수익자가 신탁재산을 가진 것으로 보는 수익자과세원칙을 부가가치세 과세에도 적용하는 방안이다.
본 연구는 신탁을 도관으로 보는 신탁도관이론과 세법상 신탁수익권을 물권으로 보는 입장에서 통일적이고 체계정합적인 수익자과세원칙을 정립하는데 목적을 두고 그 한계 내에서 진행되었다. 다만, 일정한 요건을 만족하는 특수한 신탁의 경우, 법인과세신탁이나 수탁자과세신탁을 도입하는 것에 대한 연구를 진행시키지 못한 것이 본 연구의 한계임을 밝혀둔다

The research begin from “trust laws is to aim at defining the rights and duties while the purpose of trust taxation system is to keep off avoidance of tax by taxing practical power and keep taxation neutrality”. Thus, there is difference in the legal relationship of trust and legal relationship of trust taxation. In contrast to the Civil Code system, the ownership has been divided into usage, beneficial interest and disposal rights thus it is the legal relationship where the beneficiary possesses usage and beneficial interest and a trustee possesses disposal rights.
Beneficial interest are divided into quantity and quality and although setting and changes of various trust are possible, there are following problems because current trust taxation cannot reflect these.
First, the scope of beneficiary is limited to the scope of beneficiary on trust laws. Thus, taxation avoidance is possible through income distribution or beneficial right transfer, transfer of truster status and etc.
Second, as there are insufficient assessment methods on beneficial interest divided in quality, duration period or beneficial interest which do not have confirmed profits, there is a problem in calculating the value of beneficial interest and taxable value.
Third, an inheritance tax and donation tax has problem of taxation delay and taxation inability and there are problems where property value deviated from a donator and the value of beneficiary interest a successor obtains do not correspond.
Fourth, as there are no taxation regulation on profit continuance trust, it is difficult to determine the taxation value of an inheritance tax on continuance beneficial interest transferred when the person dies and the value of inheritance property.
Fifth, it is impossible to tax when there are transfer of truster’s status and transfer of beneficial interest for the value added tax commission taxation(exceptional trustee tax) regulation and there are problems which limit a truster taxation subject to sales of property. Although the taxation theory of a trustee is based on the trust laws which indicate that a trustee has complete ownership and disposal rights on trust property, as it discords income tax taxpayer and a value added tax taxpayer, neutralizing verification function of tax bill, it made accurate income taxation difficult. Also, there are problems which contrast our country’s a value added tax taxation system, using all level tax amount subtraction method.
The problems above make it possible to avoid tax through the income distribution, making it impossible to tax on practical taxation trade. It destroys taxation neutrality by causing confusion to taxation administration as it taxes double on the taxed income for inheritance tax or it applies taxation principles contradictory for each item.
This research does not limit the beneficiary who is the subject of taxation to beneficiary on trust laws such as current taxation laws, defining the scope of beneficiary on tax laws according to economic substance, considering that the beneficiary has trust property and suggests below unified beneficiary taxation methods which adopts property rights transfer as the cause of taxation.
First, it is to introduce ‘grantor trusts’ system.
For grantor trusts, in the case of a truster not being the beneficiary, on the condition that it fulfills truster controlling power standards, within the scope where the controlling power affects, the truster is considered as a practical beneficiary thus being considered that the truster has trust property. The truster is taxed for trust income, the beneficiary is taxed when the rights on the profits which need to be distributed are confirmed. If it fulfills more than one of the requirements below, it is considered as ‘grantor trusts’ ① in the case of truster to have the rights to withdraw formation of trust ② in the case of the truster to have the rights to appoint and change profit beneficiary, a person who has initial beneficial interest or a person who has return rights during the period of the trust to continue ③ in the case of a truster to have the rights to adjust profit distribution ratio or the amount to be distributed to a particular beneficiary during the period of trust to continue ④ in the case of the profits of trust property are returned to the truster and his specific officials without compensation(including the costs lowered than proper costs) ⑤ in the case of trust according to the contract between a truster and a trustee, not appointing the beneficiary ⑥ in the case of a truster to reserve the authority to appoint profit holder and a person who has the rights to change ⑦ in the case of a truster to have the decision rights on trust property operation and disposal price ⑧ in the case of a truster to be a initial profit holder or a person who has the return rights ⑨ in the case of a truster to have the authority to change the purpose of trust
Second, practical standards are applied and taxation relation is applied by dividing my profit trust, others’ profit trust and hybrid trust. ‘my profit trust’ is the trust for the profits of a truster. The grantor trusts where the truster is the only beneficiary and it corresponds to truster controlling power standards corresponds to this. ‘others’ profit trust’ is the trust where the truster and those other than trusters who don’t have the controlling power are the beneficiary. Others trust considers that the beneficiary possesses the trust property according to beneficial interest ratio. ‘hybrid trust’ is the type of my trust and others’ trust had been consolidated.
Third, when transferring beneficial right with compensation, the profit holder is considered to sell the trust property, income tax is charged, when transferring without compensation, inheritance tax is formed to the beneficial interest acquisitor at the time of trust to take effects, not at the time of profits to be distributed.
Fourth, the standards for beneficial interest assessment have to be provided and inheritance tax needs to be paid in installments during the profit period, the policy to calculate and report on once in 5 years basis is implemented. The sum of beneficial interest assessment amount is corresponded with trust property value and trust property value is divided by beneficial interest and the current value ratio of initial beneficial interest , assessing each beneficial interest value. In the case of continuance period or profits to be not confirmed, the years anticipated according to gender and age are considered and assessed, in the case of profits not confirmed, it is assessed with the anticipated profit amount notified by the director of the office of national tax administration according to trust property type. The acquisition period of beneficial interest is the time when acquisition of beneficial right on trust laws take effects. Nonetheless, in the case of beneficial interest on the condition of suspending, when the requirements accomplishment is not certain and the time of requirement accomplishment and the acquisition of rights is not certain, it is the time when beneficial interest can be disposed.
Fifth, for profit holder continuance trust, in the case of the death of truster, 1 profit holder to acquire beneficial interest is considered to inherit the entire trust property and in the case of death of 1 profit holder, 2 profit holder is considered to inherit the entire trust property. After the inheritance, for profit holders, double taxation is kept off by taxing income tax which inheritance acquisition value had been subtracted as depreciation costs.
Sixth, it is the methods where profit holder taxation principles which considers that the profit holder has trust property are applied to a value added tax.
This research was conducted within its limits with the aim of establishing a unified and systematic principle of beneficiary taxation, which is based on the principle of conduit theory and ownership of beneficiary interest. In the case of particular trust which fulfills certain requirements, there is limitation on this research to proceed the research for introducing the corporate taxation trust or a trustee taxation trust.


Keywords: trust, trust taxation, beneficiary, grantor trusts, conduit theory, beneficial interest, beneficiary taxation.