X-12-ARIMA를 이용한 요일효과 연구

국문 초록 (Abstract)

효과적인 계절조정 및 불규칙조정을 위한 노력이 과거로부터 계속 되어 왔으며 1995년 미국 센서스국(Bureau of the Census)에서 그동 안 대부분의 국가에서 사용하여오던 X-11-ARIMA에 REGARIMA 모형을 도입한 X-12-ARIMA을 개발하여 미국, 캐나다, 일본등의 통 계작성기관 및 중앙은행의 계절조정 전문가가 시험적으로 사용하고 있다. 우리나라에도 각종 경제시계열에 이 기법을 사용하여 계절조정을 한 결과 안정성 면에서 X-11-ARIMA보다 효과가 있는 것으로 나타 났으며, 현재 통계청에서도 산업활동동향 및 각종 시계열 자료 등에 X-12-ARIMA를 사용하여 계절조정을 하고 이를 공표하고 있다. 그 러나 계절인자 및 불규칙인자에 비해 상대적으로 크기가 작은 요일 인자에 대한 효과적인 제거는 그 동안 의미가 없는 것으로 알려져 왔다. 그러나 X-12-ARIMA 프로그램을 이용하여 우리나라의 산업 활동동향에 대한 요일효과를 분석해본 결과, 요일조정효과는 생산 및 출하지수들 중에 깊은 상관관계가 있는 지수가 상당히 나타났으 며, 반면에 재고지수에는 요일효과가 거의 나타나지 않았다. 따라서 자료에 따라 요일조정효과가 다르게 나타남을 확인하였다. 분석된 자료는 광업 및 제조업에 속하는 중분류 76종류이며 이들 산업동향에 대한 계절조정효과와 요일조정효과를 고려하였다.