베이지안 벡터 自己回歸模型을 이용한 經濟時系列의 分析 = Analysis of Econometric Time Series using Bayesian Vector Autoregression

국문 초록 (Abstract)

경제 시계열분석을 위한 수단으로서 BVAR 방법은 시계열 자체의 특성을 이해한다는 점에서는 유용한 정보를 제공해 주고 있다. 사전적인 경제이론에 입각한 주관적인 판단에 의해 초래될 수 있는 오류를 최소화시킬 수 있다는 점이 그것이다. 사전적인 이론에 의해 출발하기보다는 실제로 관찰되는 정보를 통하여 경험적인 규칙성을 파악하고 이러한 규칙성으로부터 이론적인 시사점을 얻고자하는 점이 BVAR 모형의 목적이라 하겠다. 그러나 바로 이러한 점이 동 방법의 근본적인 문제점으로 지적될 수가 있다. 왜냐하면 비록사전적인 경제이론을 배제하고 시계열들 간의 관계를 분석은 하지만, 그 결과에 대한 해석은 결국에는 그 어떤 이론에 근거해야만 될 것이기 때문이다. 따라서 어떤 시각, 어떤 분석목적을 가지고 BVAR 모형을 이용하는가에 따라 그 분석결과로부터 얻어지는 결론은 달라질 수가 있을 것이며, 이러한 해석상의 객관적인 기준을 제시하지 못하는 한 동 방법은 그 유용성면에서 크게 제약을 받게 될 것이다.